Comerica Incorporated (CMA), stratejik başarılar ve zorluklarla dolu bir yılın altını çizerek kâr davetini 2023’ün dördüncü çeyreğinde gerçekleştirdi. Şirket, ortalama krediler ve istikrarlı mevduatlarda %7 büyüme ile rekor ortalama krediler ve net faiz geliri bildirdi. Bölümün aksaklıklarına rağmen Comerica, küçük işletme kredilerini ülke çapında başarılı bir şekilde genişleterek, planlanandan üç yıllık kredi sağlama hedefine ulaştı.
Faiz dışı gelir büyümesi, bunu desteklemek için başlatılan hedefli girişimlerle öncelikli olmaya devam etti. Şirket, 2024 yılı için temkinli ancak iyimser bir görünüm sunarak, ortalama krediler ve mevduatlarda ılımlı bir düşüş, net faiz gelirinde düşüş ve güçlü kredi kalitesinin devam edeceğini öngördü. 26 bankacılık merkezinin kapatılması ve yaklaşık 250 şubenin ortadan kaldırılması da dahil olmak üzere tüketim azaltma önlemlerinin 2024’te 45 milyon dolar, 2025’te ise 55 milyon dolar tasarruf sağlaması bekleniyor.
Temel Çıkarımlar
- Comerica, 2023’te rekor ortalama kredi ve net faiz geliri elde etti.
- Küçük işletme kredileri ülke çapında büyüyerek üç yıllık hedefi aştı.
- Şirket, BSBY’nin sonuna uygun şekilde hazırlanıyor ve sessiz bir etki bekliyor.
- Comerica, bankacılık merkezlerini kapatarak ve işten çıkarmalar yaparak giderleri azaltmayı planlıyor.
- 2024 yılı için ortalama kredi ve mevduatlarda düşüş öngörülüyor.
- Net faiz gelirinin 2024 yılında %11 oranında azalması bekleniyor.
- Faiz dışı gelirlerin ise %6 oranında artacağı tahmin ediliyor.
- Bankanın CET1 oranı %11,09’a yükseldi.
Şirket Görünümü
- Comerica, 2024 yılı için ortalama kredi ve mevduatlarda %1-2’lik bir düşüş öngörüyor.
- Net faiz gelirinin 2023 seviyelerine göre %11 oranında azalması bekleniyor.
- Faiz dışı gelirin rapor bazında %6 oranında artması bekleniyor.
- Faiz dışı giderlerin rapor bazında %4 oranında azalması, ancak değerli kalemlere ilişkin düzeltmeler sonrasında %3 oranında artması bekleniyor.
- Banka, güçlü sermaye pozisyonunu korumayı ve mevzuat değişikliklerini izlemeyi hedefliyor.
Ayı İçin Değerli Puanlar
- Banka, 2024 yılında ortalama kredi ve mevduatlarda düşüşe hazırlanıyor.
- Mevduat dağılımı ve diğer faktörlere bağlı olarak net faiz gelirinin azalacağı tahmin edilmektedir.
- Bu çeyrekte öne çıkanlar arasında özel bir FDIC değerlendirmesi, kıdem tazminatı fiyatları ve gelir tablosu coğrafyasındaki değişiklikler yer aldı.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Comerica, müşteri duyarlılığının ihtiyatlı bir şekilde iyimser olduğunu görmeye devam ediyor.
- Şirketin küçük işletme kredilerine yönelik stratejik genişlemesi başarılı oldu.
- Güçlü kredi kalitesi yıl boyunca korundu.
eksiklikler
- Bankanın yönlendirmesi, gelecekte ayarlamayı hedefledikleri negatif işletme kaldıracına işaret ediyor.
Sorular ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Comerica, işletme kaldıracını artırmak için gelir artışı ve gider yönetimine odaklanıyor.
- Banka mevduatları reddetme niyetinde değil ve müşteriyi elde tutma üzerinde çalışıyor.
- Kredi büyümesinin geniş tabanlı olması ve 2024 yılının ikinci ve üçüncü çeyreğinde toparlanması bekleniyor.
- Bankanın hala beklendiği gibi fiyatlayabildiğini varsayarsak, net faiz geliri düşen faiz oranlarından fayda sağlayacaktır.
Comerica, müşterileri, meslektaşları ve hissedarları için güçlü sonuçlar sunmayı hedefleyerek geleceği konusunda iyimser olmaya devam ediyor. Banka, rekabet gücünü korumak ve uzun vadede şube düzeyinde veya daha iyi getiri elde etmek için dijitalleşmeye, risk yönetimine ve ürün yeniliğine yatırım yapmaya devam edecek.
InvestingPro İçgörüleri
Comerica Incorporated (CMA), son kazanç açıklamasının da gösterdiği gibi karmaşık bir finansal ortamda ilerliyor. Comerica’nın durumu hakkında ek bağlam sağlamak için InvestingPro’nun bazı önemli ölçümlerini ve içgörülerini inceleyelim.
InvestingPro Data, şirketin büyüklüğünü ve piyasa varlığını yansıtan 7,08 milyar dolarlık piyasa kapitalizasyonuna işaret ediyor. Şirketin mevcut hisse fiyatının hisse başına faydasına oranının bir ölçüsü olan şirketin F/K oranı, 2023’ün 4. çeyreği itibarıyla son on iki aya bakıldığında 8,13’e hafif bir düzeltmeyle 8,25’tir. Bu, şunu gösteriyor: Şirket geçmiş kazançlarına kıyasla düşük değerlenmiş olabilir. Buna ek olarak, Aralık 2022 itibarıyla temettü getirisi %5,29 gibi cazip bir seviyede ve Comerica’nın art arda 53 yıl boyunca temettü ödemelerini sürdürme becerisi, hissedar getirilerine olan bağlılığının bir kanıtı olarak özellikle dikkate değer.
InvestingPro İpucu, Comerica’nın son üç ayda %43,34 fiyat-toplam getiri ile güçlü getiri sağladığını vurguluyor. Bu performans, hisse senedinin son dönemdeki momentumu dikkate alındığında yatırımcılar için yükseliş sinyali niteliğinde. Ancak analistler önümüzdeki dönem için kazançlarını aşağı yönlü revize etti ve bu da şirket için potansiyel olumsuzluklara işaret edebilir.
Daha fazlasını öğrenmek isteyenler için InvestingPro, Comerica’nın mali durumu ve geleceğe yönelik beklentileri hakkında daha derin bir anlayış sağlayabilecek ek ipuçları sunuyor. Mevcut Yeni Yıl indirimiyle aboneler InvestingPro+ aboneliklerinde %50’ye varan indirimden yararlanabilirler. Anlaşmayı daha da tatlandırmak için 2 yıllık abonelikte ek %10 indirim kazanın. SFY24veya 1 yıllık abonelikte ek %10 indirim. SFY241Kupon kodunu kullanın.
InvestingPro’nun kapsamlı analizi, Comerica hisseleri hakkında bilinçli kararlar vermek isteyen yatırımcılar için çok değerli olabilecek toplam 7 ek ipucu içermektedir. Comerica’nın finansal ölçümlerinin ve uzman analizlerinin tam bir resmi için InvestingPro’yu ziyaret edin.
Bu makale yapay zeka desteğiyle oluşturulmuş, tercüme edilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şartlar ve Koşullarımıza bakın.
